屬于。

您好，因為同樣折現(xiàn)率下，到期一次還本付息的債券因為現(xiàn)金流時間更靠后，所以現(xiàn)值更低，因此在同樣現(xiàn)值的條件下，到期一次還本付息的債券收益率高于按年付息到期還本的債券，所以選到期一次還本付息的債券

同學(xué)你好 1.甲公司債券分析： 甲公司債券按年付息，到期還本。因此，投資者每年將獲得固定的利息收入，并在最后一年獲得本金回報。 設(shè)面值為F，票面利率為c，則每年的利息收入為Fc，n年后總的利息收入為nFc。因此，總的未來現(xiàn)金流為：Fc %2B nFc。 如果溢價比例為p，則購買價格為(1%2Bp)F。 到期收益率為：[(Fc %2B nFc) / (1%2Bp)F] - p。 1.乙公司債券分析： 乙公司債券到期一次還本付息，因此投資者需要在到期時一次性獲得所有回報，包括利息和本金。 同樣設(shè)面值為F，票面利率為c，則n年后的總利息為nFc，加上本金F，總的未來現(xiàn)金流為：nFc %2B F。 如果溢價比例為p，則購買價格為(1%2Bp)F。 到期收益率為：[(nFc %2B F) / (1%2Bp)F] - p。 1.比較：現(xiàn)在比較兩家公司的到期收益率。甲公司的到期收益率為：[(1%2Bc) %2B n(1%2Bc)] / (1%2Bp) - p；乙公司的到期收益率為：n(1%2Bc) / (1%2Bp) - p。由于兩者的溢價比例相同，我們可以直接比較兩者的到期收益率。 如果甲公司的到期收益率高于乙公司，即[(1%2Bc) %2B n(1%2Bc)] / (1%2Bp) - p > n(1%2Bc) / (1%2Bp) - p，簡化后得到：1%2Bc > 0，這是顯然成立的，因為票面利率c必定大于0。 如果甲公司的到期收益率等于乙公司，即[(1%2Bc) %2B n(1%2Bc)] / (1%2Bp) - p = n(1%2Bc) / (1%2Bp) - p，簡化后得到：1%2Bc = 0，這與我們一開始假設(shè)的票面利率c大于0矛盾。 如果甲公司的到期收益率小于乙公司，即[(1%2Bc) %2B n(1%2Bc)] / (1%2Bp) - p < n(1%2Bc) / (1%2Bp) - p，這與我們的預(yù)期不符，因為在實際情況下，持有至到期投資的收益率應(yīng)該是相對穩(wěn)定的。 綜上所述，由于甲公司的到期收益率始終高于或等于乙公司（除非出現(xiàn)不符合常理的情況），投資者應(yīng)該選擇購買甲公司的債券。

你好，原理是相同的，只是攤銷借貸方向不同 賬面價值=原值+攤銷（或減去）

同學(xué)你好，處置持有至到期投資時，應(yīng)將所取得價款與持有至到期投資賬面價值之間的差額，計入當(dāng)期損益。 借：銀行存款（處置價款） 　　持有至到期投資減值準(zhǔn)備 　　貸：持有至到期投資--成本（面值） 　　　　--利息調(diào)整（或借） 　　　　--應(yīng)計利息（到期一次還本付息的債券） 　　　　應(yīng)收利息（分期付息到期還本，應(yīng)收而未收的利息） 　　　　投資收益（或借）